第四個(gè)灰色秘密：

等額本息等本等息等額本金，傻傻分不清楚

除了誘導(dǎo)分期，汽車金融的玩家們還能從哪賺錢(qián)呢？

這就要說(shuō)到消費(fèi)金融行業(yè)的第四個(gè)灰色秘密：還款方式。

在眾多分期產(chǎn)品中，各家公司計(jì)算利率的方式有所不同，如等額本息，等本等息，等額本金。在這其中，等本等息利率最高，一些計(jì)算不好或不會(huì)細(xì)致計(jì)算金額的用戶極易上當(dāng)受騙。

這些不同的計(jì)算方式，會(huì)導(dǎo)致同一款車在總價(jià)、分期金額、分期時(shí)間相同的情況下，消費(fèi)者需要支付不同金額的利息。

顯然，利息收入越多，利潤(rùn)越高，這也是各個(gè)經(jīng)銷商賺取利潤(rùn)的一種方式。

但暗坑不止還款方式這一個(gè)貓膩。在西安奔馳事件中，車主是用信用貸還是車抵貸，也是有區(qū)別的。對(duì)于經(jīng)銷商來(lái)說(shuō)，比起車抵貸，辦理信用貸更加省事。

汽車金融從業(yè)者付淼稱，“在購(gòu)車過(guò)程中，分期付款還涉及到汽車抵押貸款及信用貸款。抵押流程貸款過(guò)程較為復(fù)雜，需要購(gòu)車車主及4S店銷售人員去車管所，辦理相關(guān)手續(xù)，周期相對(duì)較長(zhǎng)。而信用貸款則只需要證明個(gè)人收入及還款能力，信息通過(guò)審核后，便可放款�！�

所以，新車市場(chǎng)多以信貸為主，只要買(mǎi)車人提供的資料符合放款條件，便能辦理貸款。

第五個(gè)灰色秘密：

行業(yè)普遍虧損，車企只能睜一只眼閉一只眼

又是車企貼息，又有品牌效應(yīng)，經(jīng)銷商為什么非得掙1．52萬(wàn)這筆小錢(qián)呢？

知名汽車品牌金融從業(yè)者Tatsu向月半財(cái)經(jīng)透露，實(shí)際上，車企并不愿看到這樣的灰色交易。但由于“主機(jī)廠沒(méi)必要去動(dòng)經(jīng)銷商這一款利潤(rùn)，目前除了個(gè)別汽車品牌，新車銷售普遍虧損，沒(méi)必要雪上加霜”，所以多數(shù)情況下，車企對(duì)此就睜一只眼閉一只眼了。

“奔馳這種品牌還有點(diǎn)盼頭，假設(shè)4S店連續(xù)4年虧損，只要奔馳出了好產(chǎn)品，一年就能賺回來(lái)；但如果換了行業(yè)內(nèi)其他一些車企，這種情況就只有絕望�！�

Tatsu告訴月半財(cái)經(jīng)，現(xiàn)在新車銷售市場(chǎng)普遍慘淡，車市下行，經(jīng)銷商虧損面正持續(xù)擴(kuò)大。

2018年，中國(guó)汽車市場(chǎng)出現(xiàn)了28年以來(lái)的首次負(fù)增長(zhǎng)。銷量下滑，汽車市場(chǎng)也由增量市場(chǎng)逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)榇媪渴袌?chǎng)。

大多數(shù)經(jīng)銷商的日子并不好過(guò)。

一位前4S店從業(yè)者告訴月半財(cái)經(jīng)，4S店收取金融服務(wù)費(fèi)主要是出于變相增加利潤(rùn)的目的，但背后的原因卻是大多數(shù)經(jīng)銷商都長(zhǎng)期面臨虧損的風(fēng)險(xiǎn)。

“行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈，拿南京一個(gè)二線城市來(lái)說(shuō)，奔馳授權(quán)店就有7、8家，車價(jià)都因?yàn)槭袌?chǎng)競(jìng)爭(zhēng)讓渡給了消費(fèi)者，4S店在這種情況下利潤(rùn)微薄。”

該前4S店從業(yè)者還指出，除此之外，銷售壓力也從未消失過(guò)。廠家每個(gè)月都會(huì)給每家4S店下達(dá)提車任務(wù)，若無(wú)法達(dá)成就要扣年度銷售返點(diǎn)。如果一年下來(lái)沒(méi)有拿到廠家返點(diǎn)政策，那這家4S店一定會(huì)虧損。

“錢(qián)一旦進(jìn)了廠家的口袋，所有的車就要自己想辦法銷售，有的車型不好賣(mài)就會(huì)變成庫(kù)存車，最后虧本銷售，這樣循環(huán)下去，沒(méi)有利潤(rùn)，造成虧損，結(jié)果就是關(guān)門(mén)大吉。”

如此惡性循環(huán)，經(jīng)銷商既要通過(guò)廠家貼息的低息貸款政策來(lái)作為銷售賣(mài)點(diǎn)，促銷以提高銷量。此外，為了找出更多利潤(rùn)點(diǎn)，也會(huì)借助可能依托的交換條件，從中賺取金融服務(wù)費(fèi)等利潤(rùn)。

根據(jù)人和島咨詢發(fā)布的《2018年1－7月全國(guó)乘用車市場(chǎng)調(diào)研分析報(bào)告》，全國(guó)只有32．8％的汽車經(jīng)銷商處于盈利狀態(tài)，另外有26．7％的經(jīng)銷商持平，40．5％的經(jīng)銷商明確表示處于虧損狀態(tài)，經(jīng)銷商虧損面擴(kuò)大。

其中，豪華品牌盈利狀況最優(yōu)異，合資品牌兩極分化，自主品牌經(jīng)銷商虧損占比最大。

所以，在車企貼息博銷量的情況下，汽車金融成為主流汽車廠商的共同選擇。

目前，以上汽通用、大眾、豐田、東風(fēng)日產(chǎn)、寶馬、北京現(xiàn)代、東風(fēng)標(biāo)致雪鐵龍、沃爾沃、比亞迪為代表的25家車企已經(jīng)布局汽車金融。（完）